Jérôme vit sur un terrain vague en compagnie de quelques déclassés. Il est l'amant de Josèphe, de dix ans son aînée, propriétaire du terrain, mais rêve d'un amour romantique avec une jolie jeune femme qu'il observe de loin à l'occasion de visites à la ville voisine. Il la suit un jour jusque chez elle et découvre qu'elle habite une riche villa. II s'invente avec elle une idylle qu'il raconte à Josèphe. Mais la belle inconnue n'est qu'une gouvernante et elle disparaît bientôt. Jérôme veut partir, songe même à se suicider mais revient vivre près de Josèphe.